金融工具（也称信用工具）
一 金融工具含義
金融工具(FinancialInstruments)，在金融市場(chǎng)上，基礎(chǔ)交易對(duì)象是貨幣資金，貨幣資金并不能實(shí)現(xiàn)直接交易，而金融工具就是貨幣資金間進(jìn)行交易的工具。金融工具也被稱(chēng)為信用工具或交易工具，其形成基礎(chǔ)是信用，注明交易金額、交易期限、交易價(jià)格以及債券債務(wù)關(guān)系的具有法律效力的書(shū)面證明憑證。是證明債權(quán)債務(wù)關(guān)系的合法憑證。我們平時(shí)常常接觸到的金融工具有股票、債券、基金、商業(yè)票據(jù)等。
二 金融工具特征
償還性：是指?jìng)鶆?wù)人必須全部歸還本金之前所經(jīng)歷的時(shí)間。債券償還性是指在債券規(guī)定的償還期限，債務(wù)人必須按期向債權(quán)人支付利息和償還本金
流動(dòng)性：指金融工具迅速變現(xiàn)而不致遭受損失的能力。
安全性：指購(gòu)買(mǎi)金融工具的所用的本金及其預(yù)期收益的保障程度（風(fēng)險(xiǎn)性：由于經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的不確定性，收益遭受損失的可能性，如信用風(fēng)險(xiǎn)、政策風(fēng)險(xiǎn)）。
收益性：是指金融工具可使投資者取得利息或紅利，以及資本利得等方面的收益，實(shí)質(zhì)是金融工具持有者對(duì)金融工具發(fā)行者有一種要求獲取支付現(xiàn)金流量的權(quán)力。一般用收益率表示，收益率是收益與本金的比率。
三?金融工具的種類(lèi)
（一）按融通資金的方式劃分：（P34）
??? 直接融資工具：商業(yè)票據(jù)、股票、債券等；
??? 間接融資工具：銀行票據(jù)、銀行貸款、可轉(zhuǎn)讓存單等。
（二）按投資者權(quán)利劃分：（P35）
??? 所有權(quán)憑證：股票；
??? 債權(quán)憑證：債券、商業(yè)票據(jù)、可轉(zhuǎn)讓大額定期存單、貸款合同、銀行承兌匯票……等等。
（三）按融資期限劃分：（P35－38）
??? 1、短期金融工具（也叫貨幣市場(chǎng)工具）：期限一年以下，如商業(yè)票據(jù)、銀行票據(jù)、短期債券、銀行承兌匯票、可轉(zhuǎn)讓大 ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? 額定期存單等.
? ? ? ?? 特點(diǎn)是：期限短、流動(dòng)性強(qiáng)、風(fēng)險(xiǎn)小，一般可作準(zhǔn)貨幣
? ? 2、長(zhǎng)期金融工具（也叫資本市場(chǎng) 工具）：期限一年以上，如股票、長(zhǎng)期債券等。
備注:
（1）票據(jù)的概念有廣義和狹義之分。
? ? ? ?? 廣義上的票據(jù)包括各種有價(jià)證券和憑證，如股票、企業(yè)債券、發(fā)票、提單等;
? ? ? ?? 狹義上的票據(jù)，即我國(guó)《票據(jù)法》中規(guī)定的“票據(jù)”，包括匯票、銀行本票和支票，是指由出票人簽發(fā)的、約定自己或者委托付款人在見(jiàn)票時(shí)或指定的日期向收款人或持票人無(wú)條件支付一定金額的有價(jià)證券。
（2）票據(jù)分類(lèi)：（從狹義來(lái)分）
? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?? 1、匯票。包括：銀行匯票、商業(yè)匯票
? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?? 2、本票。包括：商業(yè)本票、銀行本票
? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?? 3、支票。包括：記名支票、不記名支票、劃線(xiàn)支票、現(xiàn)金支票、轉(zhuǎn)帳支票
? ? ? ? ? ? ? 1、匯票。是由出票人向另一人簽發(fā)的即期或定期或在可以確定的將來(lái)時(shí)間，將一定金額支付給某人或其指定人或持票人 ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?? 的無(wú)條件書(shū)面支付命令。
? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? （1）銀行匯票，是匯款單位將款項(xiàng)交存銀行，由銀行簽發(fā)給匯款單位持往異地辦理轉(zhuǎn)帳結(jié)算或支取現(xiàn)金的票據(jù).
? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?? 銀行匯票的起點(diǎn)為500元，適用于異地的業(yè)務(wù)。
? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? （2）商業(yè)匯票，是收款人或付款人（承兌申請(qǐng)人）簽發(fā)，由承兌人承兌，并于到期日向收款人或背書(shū)人支付款項(xiàng) ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?? 的票據(jù)。?? 商業(yè)匯票按承兌人不用還可以分為商業(yè)承兌匯票和銀行承兌匯票，同城和異地都可用， ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?? 承兌期3－5 個(gè)月，最長(zhǎng)9個(gè)月。商業(yè)承兌匯票是由企業(yè)作出承兌的匯票；銀行承兌匯票是由銀行 ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?? 作出承兌的匯票。
? ? ? ? ? ? ? ? 2、本票。是出票人簽發(fā)并約定即期或定期或在可以確定的將來(lái)時(shí)間向指定人或根據(jù)其指示向來(lái)人無(wú)條件支付 ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?? 一定金額的書(shū)面付款承諾。按出票人不同，本票可以分為商業(yè)本票和銀行本票。
? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? （1）商業(yè)本票，是由工商企業(yè)或個(gè)人簽發(fā)的，是指企業(yè)為籌措短期資金，由企業(yè)署名擔(dān)保發(fā)行的本票。分為即期 ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?? 和遠(yuǎn)期，一般不具備貼現(xiàn)的條件，不好流通。
? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? （2）銀行本票，申請(qǐng)人將款項(xiàng)交存銀行，由銀行簽發(fā)給申請(qǐng)人憑其在同城范圍內(nèi)辦理轉(zhuǎn)賬結(jié)算或支取現(xiàn)金的票 ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? 據(jù)。都是即期的。
? ? ? ? ? ? ? ? ? ? 我國(guó)票據(jù)法上只規(guī)定了銀行本票，未規(guī)定商業(yè)本票
? ? ? ? ? ? ?
? ? ? ? ? ? ?? 3、支票。是以銀行為付款人的即期匯票。
? ? ? ? ? ? ? ? ? ?? （1）記名支票。要在收款人欄中寫(xiě)上付給某人，在流通時(shí)需由持票人背書(shū)，取款時(shí)要有收款人在背面簽字。
? ? ? ? ? ? ? ? ? ?? （2）不記名支票。此支票無(wú)須背書(shū)即可轉(zhuǎn)讓。
? ? ? ? ? ? ? ? ? ?? （3）劃線(xiàn)支票。在支票上劃兩條平行的橫向線(xiàn)條，此支票不能提取現(xiàn)金，只能委托銀行收款入帳。
? ? ? ? ? ? ? ? ? ?? （4）保存支票。該支票是為了避免出票人開(kāi)空頭支票。
? ? ? ? ? ? ? ? ? ?? （5）轉(zhuǎn)帳支票。兩行之內(nèi)轉(zhuǎn)帳。
? ? ? ? ? ? ?? 本票是債務(wù)人向債權(quán)人發(fā)出的支付承諾書(shū)，承諾在約定期限內(nèi)支付一定的款項(xiàng)給債權(quán)人；
? ? ? ? ? ? ?? 本票是和匯票相對(duì)的一個(gè)概念，須經(jīng)債務(wù)人承兌匯票才生效。所謂承兌，是債務(wù)人在匯票上簽上“承兌”字樣，表示愿意 ? ? ? ? ? ? ? ? 到期進(jìn)行支付。
? ? ? ? ? ? ?? 本票是自付（約定本人付款）證券，匯票是委付（委托他人付款）證券。
?
（3）商業(yè)票據(jù)：是商業(yè)信用工具，是企業(yè)之間商品交易時(shí)產(chǎn)生的一種債權(quán)債務(wù)關(guān)系的書(shū)面憑證。包括： 商業(yè)本票、 商業(yè)匯 ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? 票。商業(yè)票據(jù)特點(diǎn)：具有無(wú)因性、不可爭(zhēng)辯性、可以流通轉(zhuǎn)讓。
? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? （1）商業(yè)匯票是出票人簽發(fā)的，委托付款人在指定日期無(wú)條件支付確定的金額給收款人或者持票人的票據(jù)。商 ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?? 業(yè)匯票分為 ? 商業(yè)承兌匯票和銀行承兌匯票。?商業(yè)承兌匯票由銀行以外的付款人承兌（付款人為承兌 ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?? 人），銀行承兌匯票由銀行承兌。商業(yè)匯票的付款期限，最長(zhǎng)不得超過(guò)6個(gè)月(電子商業(yè)匯票可延長(zhǎng)至1年）。
? ? ? ? ? ? ??
（4）銀行票據(jù)：銀行票據(jù)是指由銀行簽發(fā)或由銀行承擔(dān)付款義務(wù)的票據(jù)。主要包括銀行本票、銀行匯票。
? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?? 1、銀行匯票是指銀行簽發(fā)的匯票，一般由匯款人將款項(xiàng)交存當(dāng)?shù)劂y行，由銀行簽發(fā)給匯款人持往異地辦理轉(zhuǎn)帳 ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?? 結(jié)算或支取現(xiàn)金.單位，個(gè)體,個(gè)人都可以使用。
? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?? 2、銀行本票是銀行簽發(fā)，承諾自己在見(jiàn)票時(shí)無(wú)條件支付確定的金額給收款人或持票人的票據(jù)。
? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?? 3、銀行匯票有"出票人""收款人"和"付款人",而銀行本票只有"出票人"和"收款人"。
? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?? 4、銀行匯票的"出票人" 是"簽發(fā)銀行","收款人"可以是匯款人也可以是其他人，"付款人"是指匯票簽發(fā)銀行(即 ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? 出票人)委托其付款的異地銀行。
? ? ? ? ?? （5）本票和匯票區(qū)別：
? ? ? ? ? ? ? ? ? 1、基本當(dāng)事人不同：
? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?? 匯票有三個(gè)即出票人，付款人和收款人； 本票有兩個(gè)出票人和收款人。
? ? ? ? ? ? ? ? ?? 2、性質(zhì)不同：
? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?? 匯票是一種委托和命令式的票據(jù)。 本票是承諾式的票據(jù)。
? ? ? ? ? ? ? ? ? 3、主債務(wù)人不同：
? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?? 匯票的主債務(wù)人承兌前是出票人，承兌后是承兌人。本票主債務(wù)人是出票人
? ? ? ? ? ? ? ? ?? 4、包含交易數(shù)不同：
? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? 匯票包換兩筆交易的結(jié)算 本票包含一筆交易的結(jié)算
? ? ? ? ? ? ? ? ?? 5、概念不同：
? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?? 從具體的形式上來(lái)看，銀行匯票可以分成紙質(zhì)匯票和電子匯票，這是由銀行簽發(fā)的一種票據(jù)，銀行在見(jiàn)到票據(jù)持 ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?? 有人是可以按照實(shí)際結(jié)算金額，無(wú)條件付給收款人或者是持票人的一種票務(wù)憑證。
? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? 而銀行本票是由銀行簽發(fā)的承諾，在見(jiàn)到票據(jù)的時(shí)候無(wú)條件支付，確定的金額給收款人或者持票人的一種票務(wù)憑 ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? 證。從類(lèi)型上來(lái)看，銀行本票可以分成有固定金額的銀行本票和不定額的銀行本票。?
? ? ? ? ? ? ??
? ? ? ?
?
?
?
?
?
?
?
?
?
?
?
???
???
?
?
?
?
?
?
?
?
?
?
?
?
?
?
?
????
總結(jié)
以上是生活随笔為你收集整理的金融工具（也称信用工具）的全部?jī)?nèi)容，希望文章能夠幫你解決所遇到的問(wèn)題。
- 上一篇： H3C防火墙与华为交换机链路聚合配置方法
- 下一篇： 【不定时推荐】这些年读过的书第一本--《